¿Alguna vez te has encontrado en la difícil situación de no saber si tu negocio está generando suficiente efectivo para cumplir con sus obligaciones financieras? Si es así, no estás solo. El estado de flujo de caja es una herramienta crucial para evaluar la liquidez de una empresa, pero también puede presentar problemas prácticos que dificultan su efectiva implementación. En este artículo, exploraremos algunos de los desafíos comunes que enfrentan los empresarios al elaborar un estado de flujo de caja y ofreceremos soluciones prácticas para superarlos. Si estás interesado en mejorar la salud financiera de tu negocio, ¡sigue leyendo!
Problema 1
Prepare un estado de flujo de efectivo utilizando la siguiente información:
- Aumento de capital de trabajo: $4,000
- Utilidad neta de $10,750 antes de amortizar el crédito mercantil
- Depreciación de activos fijos: $1,750
- Dividendo pagado: $3,500
- Amortización del fondo de comercio: $5.000 de utilidades
- El capital social de 5.000 dólares estadounidenses se emitió en efectivo.
- Compré máquinas por 10.000 dólares.
Solución
Un resumen de los fondos provenientes de las operaciones es el siguiente:
Utilidad neta antes de depreciación del crédito mercantil $10,750 Sumar: Depreciación $1,750 $12,500
A su vez, el estado de flujo de efectivo se puede preparar de la siguiente manera:
Fuentes de financiamiento $ Uso de fondos $ Ingresos de operación 12,500 Distribución de dividendos 3,500 Emisión de capital social 5,000 Compra de maquinaria 10,000 Aumento de capital de trabajo 4,000 17,500 17,500
Problema 2
Prepare un estado de flujos de efectivo del balance de John Trading Co. para el año 2018-19.
Balance de John Trading Co. para el año 2018-19
2018 2019 2018 2019 $ $ $ $ Capital social 500.000 650.000 Fondo de comercio 20.000 15.000 Prima de emisión 50.000 – Inversiones 150.000 200.000 P & LA/c – 25.000 Activos fijos 550.000 550.000 Obligaciones 200.000 – Deudores 60.000 40.000 Sobregiro 80.000 100.000 Acciones 120.000 80.000 Acreedores 60.000 75.000 Efectivo 12.000 5.000 Dividendo propuesto 10.000 15.000 Pago anticipado – – Provisión de impuestos 20.000 25.000 Gastos 8.000 – 920.000 890.000 920.000 890.000
Además, se proporciona la siguiente información:
- Ajustes: La utilidad neta antes de impuestos y dividendos es de $63 000, la provisión de impuestos durante el año es de $23 000, el impuesto real pagado es de $18 000 y la provisión de dividendos es de $15 000
- Depreciación calculada: $80,000
- Acciones de bonificación por valor de 50.000 dólares de la adjudicación de acciones
Solución
Ingresos de operaciones
$ Utilidad neta 63,000 Menos: Provisión para dividendo del impuesto a la renta 23,000 + 15,000 38,000 Sumar: Depreciación (activos fijos) 80,000 25,000 Plusvalía depreciada 5,000 5,000 85,000 Impuesto propuesto 23,000 + DWS propuesto 15,000 38,00 0 1 48.000
Cambio en el capital de trabajo
Activo circulante (Dr.) $
aumentar $
Disminuir dr. 20.000 Acciones 40.000 Efectivo 7.000 Gastos prepagos 8.000 Pasivo corriente Sobregiro 20.000 Crs. 15.000 Reducción del capital de trabajo 110.000
Dividendo propuesto
$ $ Al banco 10 000 Por saldo B/T 10 000 A C/T 15 000 Después de pérdidas y ganancias 15 000 25 000 25 000
Impuesto sobre la renta propuesto
$ $ Al saldo c/d 25 000, al saldo b/d 20 000, al banco 18 000, a P&L 23 000 43 000
Bienes de capital
$ $ A b/d 550 000 Por depreciación 80 000 Al banco 80 000 Por saldo c/d 550 000 630 000 630 000
Estado de flujo de efectivo
Fuentes de financiación $ Uso de fondos $ Capital social (50.000 acciones extra de la bonificación) 100.000 Deb. Amortización 200.000 Ingresos de explotación 148.000 Impuestos pagados 18.000 Reducción del capital de trabajo 110.000 Dividendo pagado 10.000 Inversiones adquiridas 50.000 Activos fijos adquiridos 80.000 358.000 358.000
Estado de flujo de efectivo: preguntas frecuentes sobre problemas prácticos y soluciones
Un estado de flujo de efectivo muestra el aumento o disminución periódica de los fondos de una empresa.
Un balance contable es un documento financiero que muestra la relación entre los activos, pasivos y patrimonio de una empresa en un momento específico.
Una obligación es un instrumento de deuda respaldado únicamente por la solvencia del emisor.
Los pasivos corrientes son obligaciones financieras a corto plazo que vencen dentro de un año o dentro del ciclo operativo de la empresa. Los pasivos a corto plazo se diferencian de los pasivos a largo plazo, que son deudas u obligaciones que vencen en más de un año.
Los gastos no vencidos o pagados por adelantado son gastos por los cuales ya se han realizado pagos, pero aún no se han utilizado todos los beneficios o servicios durante este período.
